Representation

M 기간 이후 시간 외 거래에서 즉각적인 상승은 장중 모든 상승 목표를 지웠다. 이렇게 하룻밤 동안 벌어진 상당한 변동성은 RTH 세션을 까다롭게 만든다. 가격은 가치로부터 대략 180-handle 멀어진 곳에서 강세가 유지될지 거부될지는 알 수 없다. VIX는 16.06에서 시작되어 시장의 강세를 표시했다. 만일 VIX가 19.48 레벨 위에 있었다면 페이딩을 고려할 수 있다. 가장 합리적인 전략은 내일 FOMC까지 아무런 조치도 취하지 않는 것이다.

RTH 세션은 상당한 gap을 가지게 되었고 주간 상승 목표(5935)를 달성한 상태였다. 초기에는 VWAP 수준까지 조정이 이루어졌다. A 기간 저점에는 단기 거래자가 있으므로 이곳은 약한 저점으로 간주된다. 상당히 큰 규모의 매도 활동으로 인해 음의 델타(-22K)가 관찰되었지만 매도자는 가격을 원하는 수준으로 낮추지 못했다. PM 세션에서 구매자는 오프닝 레벨을 회복하고 IBH를 돌파했다.

단기적으로 형성된 이중 분포를 통해 강점 및 약점을 판단할 것이다. 수준 측면에서 5944는 주요 기준점이 된다. FOMC가 끝날 때 까지 어떠한 포지션도 오랜 지속을 환영받지는 못한다.

Market Structure

 

D

W

M

Frame

OTFU

B

OTFU

Ends

5900.75

 

5724

H/L

 

TBD

 

Levels of Interest

Daily Pivot은 5944이다. 이는 LVN을 나타낸다.
  • 5944 이상으로 유지하면 6009을 목표로 삼는다.
  • 5944 미만으로 유지하면 5906을 목표로 삼는다.

또한 다음과 같은 VIX 레벨에 유의해야 한다. 이는 일중 거래 전략의 유연성을 강조한다: 19.32 / 14.52

  • ES가 6009보다 높은 상태에서 VIX가 14.52 미만이면 강세를 확인할 수 있다.
  • ES가 5906보다 낮은 상태에서 VIX가 18.32 이상이면 약세를 확인할 수 있다.